का अनुमानित आंतरिक मूल्य Generation Income Properties, Inc. (GIPR) प्राइस-टू-फंड्स फ्रॉम ऑपरेशंस (P/FFO) मॉडल का उपयोग करके $8.76 (अनुशंसित पर आधारित Operating Cash Flow विधि), वर्तमान स्टॉक मूल्य की तुलना में $0.30. इससे पता चलता है कि स्टॉक का मूल्य कम हो सकता है 2,816.1% इसके आंतरिक मूल्य के सापेक्ष.
रियल एस्टेट इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट (REITs) के लिए, मानक DCF मॉडल भ्रामक हो सकते हैं क्योंकि मूल्यह्रास शुद्ध आय को विकृत करता है। SharesGrow प्राइस-टू-FFO (P/FFO) मॉडल का उपयोग करता है: आंतरिक मूल्य = प्रति शेयर FFO × 17 (सेक्टर-औसत P/FFO गुणक)। FFO REIT मूल्यांकन के लिए उद्योग-मानक मीट्रिक है।
मूल्यांकन CAPM-व्युत्पन्न छूट दर का उपयोग करता है 4.09% (CAPM बीटा से प्राप्त, बीटा 0.08). तुलना के लिए, मानक 20-वर्षीय DCF मॉडल देता है: Operating Cash Flow (OCF): $8.76 | Free Cash Flow (FCF): $4.51.
ℹ हमारा आंतरिक मूल्य (IV) विश्लेषक लक्ष्य मूल्य से अलग क्यों है?
हमारा डिस्काउंटेड कैश फ्लो (DCF) मॉडल आंतरिक मूल्य (IV) का अनुमान $8.76 लगाता है, जबकि विश्लेषक सर्वसम्मति लक्ष्य मूल्य $5.00 है — 75.2% का अंतर।
नकदी प्रवाह के सापेक्ष उच्च ऋण। हमारा डिस्काउंटेड कैश फ्लो (DCF) मॉडल भविष्य के नकदी प्रवाह के वर्तमान मूल्य से शुद्ध ऋण घटाता है, जो प्रति शेयर इक्विटी मूल्य को काफी कम करता है। विश्लेषक लक्ष्य मूल्य आमतौर पर उसी तरह से ऋण नहीं घटाते।
सुझाव: नीचे विकास दर और छूट दर को समायोजित करके देखें कि विभिन्न धारणाएं मूल्यांकन को कैसे प्रभावित करती हैं।
DCF-20 वर्ष
GIPR
आंतरिक मूल्य कैलकुलेटर —
Generation Income Properties, Inc.
USD0.30
▲ 4.20%
अनुशंसा: कोई स्पष्ट संकेत नहीं मिला। उपयोग की सिफारिश: डिस्काउंटेड ऑपरेटिंग कैश फ्लो। आवश्यकतानुसार मैन्युअल रूप से समायोजित करें।
परिचालन नकद प्रवाह (M)FY2025
USD
कुल ऋण (M)
USD
नकद और निवेश (M)
USD
छूट दर (%)
%
r = RFR + β × MRP
= 2.43% + 0.5 × 3.31%
= 4.09%
RFR2.43%जोखिम-मुक्त दर (सरकारी बॉन्ड यील्ड) · US market
MRP3.31%बाजार जोखिम प्रीमियम (अतिरिक्त रिटर्न की उम्मीद)
β0.5 (floor)बीटा: बाजार के सापेक्ष शेयर की अस्थिरता · raw β = 0.0774503; floor 0.5 applied — very low-beta stocks still carry some market risk
बकाया शेयर (M)
विकास दर
वर्ष 1–5 (%)
%
वर्ष 6–10 (%)
%
वर्ष 11–20 (%)
%
विकास दर व्युत्पत्ति — विश्लेषक सहमति EPS
वित्त वर्ष
2026
Reg. g1
EPS (USD)
1.40
—
Linear regression on actual & estimated EPS. Dashed amber line = g1 projection. g1 = 5-yr forward CAGR implied by fitted curve.
कम मूल्यांकितअधिक मूल्यांकित
आंतरिक मूल्य USD —
आंतरिक मूल्य
USD —
शेयर मूल्य
USD 0.30
—
20-वर्षीय DCF विश्लेषण
वर्ष
अनुमानित CF (M)
छूट कारक
वर्तमान मूल्य (M)
20-वर्षीय DCF मॉडल जो परिचालन नकद प्रवाह को आधार मेट्रिक के रूप में उपयोग करता है।
उच्च विकास चरण — वर्ष 1–5
कंपनी सबसे मजबूत विकास अवधि में मानी जाती है। नकद प्रवाह उच्चतम दर g₁ पर अनुमानित है।
संक्रमण चरण — वर्ष 6–10
विकास कम होना शुरू होता है। वर्ष 6–10 में नकद प्रवाह कम दर g₂ पर अनुमानित है।
टर्मिनल चरण — वर्ष 11–20
कंपनी पूरी तरह परिपक्व मानी जाती है। टर्मिनल विकास दर g₃ (सामान्यतः 3–4%) वर्ष 11–20 पर लागू होती है।
IVप्रति शेयर आंतरिक मूल्य — 20 वर्षों के भविष्य नकद प्रवाह के आधार पर अनुमानित
OCF0परिचालन नकद प्रवाह — मुख्य व्यवसाय से उत्पन्न नकद
g1उच्च विकास दर (वर्ष 1–5) — ऐतिहासिक CAGR से स्वतः गणना
g2संक्रमण विकास दर (वर्ष 6–10) — सामान्यतः g₁ का 60%
g3टर्मिनल विकास दर (वर्ष 11–20) — दीर्घकालिक, सामान्यतः 3–4%
rछूट दर — CAPM = जोखिम-मुक्त दर + β × इक्विटी जोखिम प्रीमियम
Dकुल ऋण — अल्पकालिक और दीर्घकालिक उधारी का योग
Cनकद & अल्पकालिक निवेश — कंपनी की तरल संपत्ति
Nबकाया शेयर — कंपनी मूल्य को प्रति-शेयर शर्तों में विभाजित करता है
20-वर्षीय DCF मॉडल जो मुक्त नकद प्रवाह को आधार मेट्रिक के रूप में उपयोग करता है।
उच्च विकास चरण — वर्ष 1–5
मुक्त नकद प्रवाह वर्ष 1–5 के लिए उच्चतम दर g₁ पर अनुमानित है।
संक्रमण चरण — वर्ष 6–10
वर्ष 6–10 में FCF विकास g₂ तक धीमा होता है।
टर्मिनल चरण — वर्ष 11–20
वर्ष 11–20 के लिए FCF टर्मिनल दर g₃ पर बढ़ता है।
FCF0मुक्त नकद प्रवाह = परिचालन CF − पूंजीगत व्यय
g1, g2, g3तीन-चरण FCF विकास दरें, ऐतिहासिक FCF CAGR से स्वतः गणना
rछूट दर (CAPM) = जोखिम-मुक्त दर + β × इक्विटी जोखिम प्रीमियम
D, C, Nकुल ऋण, नकद, बकाया शेयर — OCF विधि के समान परिभाषाएं
20-वर्षीय DCF मॉडल जो शुद्ध आय को आधार मेट्रिक के रूप में उपयोग करता है।
उच्च विकास चरण — वर्ष 1–5
शुद्ध आय वर्ष 1–5 के लिए उच्चतम दर g₁ पर अनुमानित है।
संक्रमण चरण — वर्ष 6–10
वर्ष 6–10 में आय वृद्धि g₂ तक धीमी होती है।
टर्मिनल चरण — वर्ष 11–20
वर्ष 11–20 के लिए आय टर्मिनल दर g₃ पर बढ़ती है।
NI0शुद्ध आय = राजस्व − सभी व्यय और कर
g1, g2, g3तीन-चरण शुद्ध आय विकास दरें, ऐतिहासिक CAGR से स्वतः गणना
rछूट दर (CAPM) — उच्च बीटा → उच्च छूट दर → कम IV
D, C, Nकुल ऋण, नकद, बकाया शेयर — OCF विधि के समान परिभाषाएं
