추정 내재가치는 Geely Automobile Holdings Limited (GELYF) 20년 할인현금흐름(DCF) 모델을 사용한 결과 $4.75 (추천 방법 기반 Net Income 방법), 현재 주가와 비교하면 $3.20. 이 주식은 저평가되었을 수 있습니다 48.7% 내재가치 대비.
모델은 성장률을 사용합니다 2.8% 1~5년차, 2.58% 6~10년차, 및 4% 터미널 성장률로, 할인율은 6.03% (CAPM 베타에서 산출, 베타 0.45). 모든 방법의 내재가치: Operating Cash Flow (OCF): $11.17 | Free Cash Flow (FCF): $10.32 | Net Income (NI): $4.75.
DCF-20년
GELYF
내재가치 계산기 —
Geely Automobile Holdings Limited
USD3.20
▼ 0.96%
⚠ 통화 변환 적용 —
재무 데이터는 CNY로 보고되었으며, 1 CNY = 0.1463 USD 환율로 USD로 변환되었습니다. IV와 현금흐름은 USD로 표시됩니다.
권장: Geely Automobile Holdings Limited의 영업현금흐름이 순이익의 285%를 초과하지만, 잉여현금흐름은 영업현금흐름 (OCF)에 가깝습니다(FCF/OCF > 85%). OCF와 순이익 간의 큰 차이는 주로 주식기반보상(SBC)이 OCF에 가산되기 때문입니다. SBC는 주주를 희석시키므로, 순이익이 더 보수적인 기반입니다. 권장: 할인 순이익.
영업현금흐름 (M)FY2025
USD
총부채 (M)
USD
현금 & 투자 (M)
USD
할인율 (%)
%
r = RFR + β × MRP
= 2.21% + 0.5 × 7.64%
= 6.03%
RFR2.21%무위험율 (정부채권 수익률) · China/HK market
MRP7.64%시장위험프리미엄 (초과수익 기대)
β0.5 (floor)베타: 시장 대비 주가 변동성 · raw β = 0.446; floor 0.5 applied — very low-beta stocks still carry some market risk
발행주식수 (M)
성장률 애널리스트 컨센서스 EPS 기반
1–5년 (%)
%
6–10년 (%)
%
11–20년 (%)
%
성장률 도출 — 애널리스트 컨센서스 EPS
회계연도
2026
2027
2028
2029
2030
Reg. g1
EPS (USD)
1.93
2.34
2.75
1.93
1.94
2.8%
Linear regression on actual & estimated EPS. Dashed amber line = g1 projection. g1 = 5-yr forward CAGR implied by fitted curve.
저평가고평가
내재가치 USD —
내재가치
USD —
주가
USD 3.20
—
20년 DCF 내역
연도
예측 CF (M)
할인계수
현재가치 (M)
영업현금흐름을 기반으로 20년 DCF 모델을 사용합니다.
고성장 단계 — 1–5년
기업이 가장 강한 성장기에 있다고 가정합니다. 현금흐름은 최고 성장률 g₁로 예측됩니다.
전환 단계 — 6–10년
성장이 완화되기 시작합니다. 6–10년 현금흐름은 낮은 비율 g₂로 예측됩니다.
최종 단계 — 11–20년
기업이 완전히 성숙했다고 가정합니다. 최종 성장률 g₃(보통 3–4%)가 11–20년에 적용됩니다.
