추정 내재가치는 Enlight Renewable Energy Ltd (ENLT) 배당할인모델(DDM)을 사용한 결과 N/A (추천 방법 기반 Free Cash Flow 방법), 현재 주가와 비교하면 $80.99.
안정적인 배당을 가진 유틸리티 기업의 경우, SharesGrow는 배당할인모델(DDM)을 사용합니다: 내재가치 = 연간 배당금 ÷ (자기자본비용 − 배당 성장률). 이 모델은 장기 배당 성장률 4%와 최소 자기자본비용 7%를 가정합니다.
평가에는 CAPM 기반 할인율을 사용합니다 4.96% (CAPM 베타에서 산출, 베타 0.76).
⚠ 이 종목의 내재가치 (IV)를 산출할 수 없는 이유는?
당사의 현금흐름할인 (DCF) 모델은 현재 Enlight Renewable Energy Ltd (ENLT)에 대해 의미 있는 내재가치 (IV)를 산출할 수 없습니다. DCF 모델은 미래 가치를 예측하기 위한 출발점으로 양(+)의 현금흐름이 필요합니다.
극단적인 부채 부담. 일부 현금흐름 지표가 약간 양수이더라도, 회사의 총 부채가 현금 창출 능력 대비 너무 커서 DCF 모델에서 부채를 차감하면 순자산 가치가 0 또는 음수가 됩니다.
아래 계산기에서 양(+)의 현금흐름 값과 성장 가정을 수동으로 입력하여 잠재적 미래 시나리오를 모델링할 수 있습니다.
DCF-20년
ENLT
내재가치 계산기 —
Enlight Renewable Energy Ltd
USD80.99
▲ 7.20%
⚠ 통화 변환 적용 —
재무 데이터는 ILS로 보고되었으며, 1 ILS = 0.2710 USD 환율로 USD로 변환되었습니다. IV와 현금흐름은 USD로 표시됩니다.
권장: 영업현금흐름이 순이익의 159%를 초과합니다. 이 차이는 감가상각비(D&A)가 순이익에 가산되기 때문이며, 이는 Enlight Renewable Energy Ltd의 자본지출(Capex)이 상당함을 의미합니다. 감가상각비 (D&A)는 비현금 회계 항목으로 현금은 자산 구입 시 이미 지출되었습니다. 잉여현금흐름은 이 효과를 제거합니다. 권장 방법: 할인 잉여현금흐름법.
영업현금흐름 (M)FY2025
USD
총부채 (M)
USD
현금 & 투자 (M)
USD
할인율 (%)
%
r = RFR + β × MRP
= 2.43% + 0.764 × 3.31%
= 4.96%
RFR2.43%무위험율 (정부채권 수익률) · US market
MRP3.31%시장위험프리미엄 (초과수익 기대)
β0.764 베타: 시장 대비 주가 변동성
발행주식수 (M)
성장률 애널리스트 컨센서스 EPS 기반
1–5년 (%)
%
6–10년 (%)
%
11–20년 (%)
%
성장률 도출 — 애널리스트 컨센서스 EPS
회계연도
2026
2027
Reg. g1
EPS (USD)
0.43
0.63
1%
Linear regression on actual & estimated EPS. Dashed amber line = g1 projection. g1 = 5-yr forward CAGR implied by fitted curve.
저평가고평가
내재가치 USD —
내재가치
USD —
주가
USD 80.99
—
20년 DCF 내역
연도
예측 CF (M)
할인계수
현재가치 (M)
영업현금흐름을 기반으로 20년 DCF 모델을 사용합니다.
고성장 단계 — 1–5년
기업이 가장 강한 성장기에 있다고 가정합니다. 현금흐름은 최고 성장률 g₁로 예측됩니다.
전환 단계 — 6–10년
성장이 완화되기 시작합니다. 6–10년 현금흐름은 낮은 비율 g₂로 예측됩니다.
최종 단계 — 11–20년
기업이 완전히 성숙했다고 가정합니다. 최종 성장률 g₃(보통 3–4%)가 11–20년에 적용됩니다.
